昨天,銀監會宣佈,7月1日起,對存貸比計算口徑進行調整。
大傢都知道,存貸比即銀行貸款總額/存款總額,是法定監管指標,以75%為上限,可以說,存貸比是綁在銀行身上的緊箍咒,每到年中,銀行從業人員都要為存貸比考核絞盡腦汁的攬儲,也同樣有存貸比的硬性監管要求,所以銀行再放款和攬儲之間都小心博弈。
徐lady提煉一下幾個核心的變化:
1.75%上限未動 縮小分子,增大分母
2.存貸比監管按照本外幣合計口徑進行考核,調整後將對人民幣業務實施存貸比監管考核,本外幣合計和外幣業務存貸比作為監測指標。
3.分子中,在近年已實施的存貸比分子扣減支農再貸款、小微企業貸款專項金融債、“三農”專項金融債對應貸款,以及村鎮銀行使用主發起行存放資金發放的農戶和小微企業貸款基礎上,再扣除以下三項:一是商業銀行發行的剩餘期限不少於一年,且債權人無權要求銀行提前償付的其他各類債券所對應的貸款;二是支持再貸款所對應的小微企業貸款;三是商業銀行利用國際金融組織或外國政府轉貸資金發放的貸款。
4.分母中,在現有計算口徑基礎上增加以下兩項:一是銀行對企業、個人發行的大額可轉讓存單;二是外資法人銀行吸收的境外母行一年期以上存放凈額。
專傢看法:
[有利於緩解中小微企業融資難融資貴]
交通銀行首席經濟學傢連平:對於不同的商業銀行,新增扣除項目的實際情況有所不同,一時難以準確估算出能夠釋放的銀行貸款總額,但對緩解小微企業融資難融資貴、優化貸款結構將能起到一定作用。
[理論上可釋放8000億流動性]
華夏銀行發展研究部研究員楊馳:根據銀監會對存貸比計算調整,理論上商業銀行釋放流動性最多可超過8000億元。考慮到各行貸款規模和資本充足率的限制,實際釋放資金將低於理論數值。
[緩解銀行存貸比壓力]
中央財經大學中國銀行業研究中心主任郭田勇:大額存單是銀行的穩定資金來源,也是監管部門希望未來銀行獲得資金的發展方向。把大額存單計入分母,將進一步減緩銀行存貸比考核壓力。
[鼓勵融資走貸款正路,弱化影子銀行發展動力]
興業銀行首席經濟學傢魯政委:如果全面放棄存貸比指標,在理論上有利於降低融資成本138bp。本次調整,雖然達到不到138bp,但也能在一定程度上降低融資成本起到積極作用昨天表示,考慮到銀行業18 .5%的法定存款準備金率的存在,單純的存貸比指標的調整,並不會讓銀行業因此就額外增加多少融資,但卻能夠鼓勵融資走‘貸款’的正路,從而在一定程度上有利於弱化影子銀行的發展動力。
徐lady的三個猜想:
1.一個最值得關註的數據是,截至今年一季度末,我國商業銀行存貸比為65.9%,雖離紅線較遠,但這說明多傢銀行存貸比逼近紅線。毫無疑問,銀監會的此種做法是在為銀行松綁,在一步步為銀行解除緊箍咒,也就說,如果以後銀行不小心被互聯網金融“打”瞭,銀監會可以說;“你賴不到我瞭,我已經給你松綁瞭”
2.第二個信號是:支農再貸款、小微企業貸款專項金融債、“三農”專項金融債以及再貸款所對應的小微企業貸款,這些貸款業務,無論從量級和規模,是要跟互聯網金融在不同層面展開競爭瞭。
3.第三個信號是,無論從之前的同業存款的監管變化,還是利率上浮,我們看到,監管層面正在一步步的實施金融及利率市場化改革,所以,改革帶來的紅利,以及改革為互聯網金融打開的發展空間,同時改革可能帶來的銀行與互聯網金融正面的競爭,將是互聯網金融必須要思考的問題。
附:銀監會關於存貸比調整的規定
自2014年7月1日起,對存貸款計算口徑進行調整。
一、銀監會對商業銀行人民幣業務實施存貸款監管考核,對本外幣合計和外幣業務存貸款比實施監測。
二、計算存貸款分子(貸款)時,從中扣除以下6項:
1.支農再貸款、支小再貸款所對應的貸款。
2.“三農”專項金融債所對應的涉農貸款。
3.小微企業專項金融債所對應的小微企業貸款。
4.商業銀行發行的剩餘期限不少於1年,且債權人無權要求銀行提前償付的各類債券所對應的貸款。
5.商業銀行使用國際金融組織或外國政府轉貸資金發放的貸款。
6.村鎮銀行使用主發起行存放資金發放的農戶和小微企業貸款。
三、計算存貸款比分母(存款)時,增加一下2項:
1.銀行對企業或個人發行的大額可轉讓存單。
2.外資法人銀行吸收的境外母行一年期以上存放凈額。