5%-7%年化收益、急需用錢隨時能變現。
繼餘額寶後，小微金融服務集團（籌）再次將目光瞄準瞭普惠金融，推出瞭低門檻，可實時變現的招財寶。其在涉足定期理財產品的同時，把P2P模式融入其中，使定期理財變成活期，隨時可取。
但目前來說，招財寶的實時變現功能依賴於供需關系，當投資者需要變現時，有其他投資者“接棒”。當供需關系出現問題時，投資者可能需要付出收益甚至本金虧損的情況下才能夠變現。
招財寶攪局“P2P”
據招財寶CEO袁雷鳴介紹，在招財寶的平臺上，投資人可以購買到的定期理財產品有三種：借款產品、保險產品和基金產品。這些理財產品的預期年化收益率在5.4-7%，期限從3個月到3年不等。其中，借款產品中包含小企業或個人融資者發佈的借款產品。
而招財寶的“實時變現”功能正是依靠這種P2P模式實現的個人貸款。需要變現的用戶基於自己在招財寶平臺持有的指定理財資產數據發佈借款申請，由保險公司進行風險評估並且提供還款保障措施，由其他用戶直接變現發起人借出資金的直接融資項目。
而其他用戶通過招財寶平臺購買或預約購買該筆借款後，實質是將相應資金出借給變現發起人，從而滿足變現申請人獲得現金的需求。這實質上正是P2P——person to person的典型案例，在保證風險的同時，個人投資者將錢借給瞭另一位個人投資者，抵押物則為理財產品。
但袁雷鳴並不認為招財寶是在做P2P業務。他解釋稱，招財寶和普通的P2P網站有幾大區別：招財寶平臺自身不發佈任何理財產品和借款項目，也不設立資金池，不提供投資擔保，不做期限錯配。同時，招財寶平臺不幹預定價，價格由融資方、投資方和提供風險管理的金融機構共同確定。
有觀點認為，招財寶的問世將對P2P網貸行業造成一定沖擊，P2P網貸15%左右的高收益仍具備優勢。袁雷鳴表示，雖然招財寶與P2P理財有著高收益的共性，但從對抗風險的能力上仍有不同。
靠屌絲們沖擊1萬億
據公開資料顯示，截至今年上半年，餘額寶規模已達5741.6億元，為國內最大、全球第4大貨幣基金。天弘基金公募資產的管理規模達到5861.79億元，在所有公募基金公司中排名第一。
然而相對於自己的老大哥餘額寶，招財寶還有著更大的“野心”。袁雷鳴稱：“目前，招財寶已經聯合金融機構40多傢，在接觸的金融機構有100多傢，希望在兩到三年之內做到1萬億的規模。”
招財寶能否像餘額寶一樣成功呢？業內人士表示，現在銀行定期理財也有這樣的收益率，就是沒有這個變現功能，目前專註於銀行理財的這部分投資者要資金搬傢的可能性其實並不大。
但此次招財寶發佈的理財產品購買門檻均在100元至1000元之間，這點依舊保持著屌絲理財的本色，也符合互聯網“普惠金融”的特色。相對於中低收入的互聯網用戶，他們對於不可控的運用資金的需求，也就是“實時變現”功能的需求也遠遠強烈於那些在銀行購買理財產品的投資者。
招財寶瞄準的這一人群依然充滿潛力，主打流動性和較高收益的餘額寶在過去一年間備受歡迎的狀況也早闡釋瞭這一點。
實時變現仍存疑慮
招財寶實時變現的功能依賴於其他投資者對於投資項目的需求，通過預約投資服務，招財寶可以瞬間讓投資者將理財產品實時變現。
據觀察，招財寶目前確實處於供不應求的狀態，但到瞭年底這樣資金緊張的情況下，會有很多用戶發現已持有的理財產品收益低於市面上的收益，這時轉讓的用戶數量會激增，同時願意接盤的用戶數量減少。
招財寶方面表示，目前招財寶采用的模式是系統推薦利率。未來，用戶可以根據變現需求，自己設置利率，當用戶急需變現時，未來他可以選擇設置較高的收益率。也就是依靠市場、價格因素來實現市場的自我調節。
但如果出現供需矛盾時，想要變現的用戶可能會面對兩種選擇，一是放棄變現等待理財產品期限結束，或是設置較高的利率來吸引其他接盤者，而這樣的結果則可能導致用戶前期的收益甚至於本金都可能出現虧損。
對於出現供需矛盾的問題，袁雷鳴表示，這樣的概率極低。“價格是調整供需的最好方式。價格會不會發生變化？取決於整個中國的利率環境。比如說整個中國利率環境急劇攀升時，有可能變現要遭受較大損失，但我認為出現這個情況的概率非常小。”