運行一年之後,餘額寶已經逼近6000億元大關,成為世界第四大貨幣基金。與此同時,餘額寶也面臨規模進一步增長的瓶頸。此外,在資金面相對寬松的背景下,由於收益率長期處於下行通道,餘額寶的魅力大減。
作為基礎賬戶的餘額寶,在獲取瞭大量用戶資源和資金量之後,未來該如何利用其所擁有的海量客戶資源優勢實現進一步增長?
用戶數突破1億
近日,天弘基金發佈的《餘額寶一周年大數據報告》(以下簡稱 《報告》),以趣味圖說的形式,向公眾展示瞭餘額寶用戶的年齡、客單量、地域、使用習慣、交易頻率等信息,同時展現瞭“大數據”的魅力。
天弘基金大數據中心主管周衛國對媒體稱,截至5月26日,《報告》分析應用的基礎數據有53億條,基礎數據維度15個,其中包含各種排列組合的交叉分析,比如地域和年齡的交叉、性別和交易頻率的交叉,涉及許多復雜的模型。依據天弘基金大數據中心百億級以上的數據處理能力,可從更多的角度分析這些海量數據,盡可能還原真實的客戶行為路徑。
《報告》顯示,餘額寶用戶數已突破1億大關,人均投入資金量5030元,人均年齡29歲,80後、90後 “寶粉”人數占比76%;其中,人數占43.82%的80後,持有餘額寶的金額達49.76%,占據瞭餘額寶近半壁江山;80後還是用戶中絕對的“高頻交易者”,在餘額寶全年4.96億次轉入、8.10億次消費和提現中,80後的轉入、轉出筆數均過半。
《每日經濟新聞》記者註意到,從性別上看,餘額寶上線之初,男性有效用戶數占比比女性多出21.8個百分點,但隨著時間的推移差距漸漸縮小,直到去年“雙十一”,這一差距縮短為5.9個百分點,此後長期趨於穩定狀態。分地域來看,華東、華中的用戶量最多,然後是華北。其中,江蘇、廣東、山東成為餘額寶用戶最多的省份,重慶、上海、溫州則成為餘額寶用戶最聚集的城市。
收益率持續下滑
告別去年7%的非正常收益率之後,自今年1月以來,貨幣基金收益率便呈現出持續下滑的趨勢。
數據顯示,截至7月10日,納入統計的217隻基金平均7日年化收益率為4.26%,餘額寶的收益率已經降至4.2%以下。
餘額寶6月底公佈的資產凈值公告顯示,規模達到5740億元,已經晉身為世界第四大貨幣市場基金。但與一季度相比,資產總量的增長正逐漸放緩。
對此,餘額寶方面表示,這預示著餘額寶業務進入成熟期,客戶行為規律性很強,已經形成瞭獨特的互聯網金融生態圈。
但中國人民銀行原副行長吳曉靈認為,餘額寶已經基本上做到瞭極限,“傳統金融機構擁有非常健全的支付結算系統和幾億賬戶,當他們認識到問題所在並憑借自身優勢出手時,餘額寶及其他‘寶寶’們將失去強勁勢頭。”
記者註意到,在餘額寶收益率持續下滑同時,銀行理財產品收益卻有上升跡象,部分有更好投資渠道的用戶已開始抽出餘額寶資金投資銀行理財產品。
除瞭銀行理財產品,目前還出現瞭大量P2P理財平臺。同時,各大基金公司正在尋找有大量賬戶體系和流量資源的電商平臺進行合作,紛紛推出類餘額寶產品,對餘額寶用戶造成分流。
對貨幣基金而言,流動性重於收益率,但是對用戶而言,卻並非如此。“餘額寶收益率的下滑,肯定會導致規模下降,投資人是非常在意收益率的”,一位基金公司人士向《每日經濟新聞》記者表示。
截至昨日(7月13日),餘額寶最新的七日年化收益率為4.1730%。
客戶資源優勢待發揮
在外界的羨慕和爭議聲中,餘額寶在過去一年內規模迅速增長,同時也為金融行業帶來瞭鯰魚效應。如今,隨著收益率下降、規模增長乏力,餘額寶未來的出路在哪裡?
阿裡方面知情人士告訴 《每日經濟新聞》記者,餘額寶未來的創新發展應該圍繞著兩條主線:首先是對用戶消費需求的開放,即餘額寶應用場景的創新;另外一個是對用戶理財需求的開放,即餘額寶對接招財寶平臺,將一億用戶更高層次的理財需求開放給平臺上的所有金融機構。
在消費場景打造方面,今年4月底,餘額寶聯合浙江聯通、中國電信推出瞭餘額寶 “0元購機”活動。此外,餘額寶本身也可以用於網購、繳費、充值等,其消費場景早已不再局限於線上。6月,隨著2014年巴西世界杯開幕,餘額寶“永不停彩”功能上線。用戶隻要在“永不停彩”設置好彩票種類等條件,系統就會按定制方案從餘額寶中每天自動為用戶購買彩票。
阿裡小微金融服務集團 (以下簡稱小微金服)相關人士表示,希望未來有交易的地方就有餘額寶,用戶想花錢的時候,就能想到餘額寶。餘額寶真正的價值在於,用戶在使用它進行消費時,能比其他消費方式獲得更多的價值和權益。
實際上,餘額寶從籌備至今,一直將自身定位為管理閑散資金的工具,理財並非其首要功能。當初,餘額寶團隊內部討論名稱時,曾考慮用“盈利通”。但考慮這一名稱帶有過於強烈的理財屬性,與餘額寶定位不符,便改用“餘額寶”,並將其定位為現金管理工具。
在用戶理財需求開放方面,今年4月成立的招財寶,是在基礎賬戶餘額寶的基礎上衍生出來的一個開放的投資理財平臺,金融機構可以將自己的產品放到招財寶平臺上銷售。
小微金服理財事業部總監問天稱,招財寶不同於餘額寶,金融機構在招財寶平臺上銷售自傢產品,“可以和我們共享一億多餘額寶用戶,這也是小微金服的戰略中的一個開放平臺”。其表示,招財寶平臺的特點就是收益穩定、期限固定,可以和餘額寶形成互補,所有餘額寶用戶都可以在招財寶平臺上購買定期理財產品,進行更專業、更多樣的個人投資理財。
無論如何,餘額寶確實聚集瞭相當一部分人群優勢,也拿到瞭基金公司夢寐以求的客戶資源,但是面對如此龐大的客戶資源,如何進行有效的開發和利用,餘額寶及天弘基金還可以做得更多,屆時也會對整個互聯網金融及基金行業產生深遠的影響。